หุ้น Cisco (CSCO) กำไรไตรมาสที่ 2: สิ่งที่ควรคาดหวังจากรายงานวันนี้

สรุปสั้น ๆ

• Cisco รายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ปีงบประมาณ 2026 ในวันพุธหลังปิดตลาด โดยนักวิเคราะห์คาดการณ์ EPS ที่ $1.02 จากรายได้ $14.88 พันล้านดอลลาร์
• หุ้นพุ่งขึ้น 37% ในช่วงปีที่ผ่านมา ขับเคลื่อนโดยความต้องการโครงสร้างพื้นฐาน AI จากลูกค้าคลาวด์และไฮเปอร์สเกล
• นักวิเคราะห์ UBS คาดการณ์คำสั่งซื้อผลิตภัณฑ์จะเติบโตในหลักหน่วยสูง ขณะที่คำสั่งซื้อ AI อาจคงที่ที่ $1.3 พันล้านดอลลาร์ตามลำดับ
• ตลาดออปชันคาดการณ์การเคลื่อนไหวหลังประกาศผลประกอบการ 6.22% ซึ่งมากกว่าสองเท่าของการเคลื่อนไหวปกติของหุ้นที่ 3.01%
• บริษัทเปิดตัวชิป AI networking ใหม่ในวันอังคารเพื่อแข่งขันโดยตรงกับ Broadcom และ Nvidia

---

Cisco เปิดเผยผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ปีงบประมาณ 2026 หลังปิดตลาดในวันพุธที่ 11 กุมภาพันธ์ การประชุมทางโทรศัพท์ตามมาเวลา 4:30 pm ET

Cisco Systems, Inc., CSCO

Wall Street คาดหวังกำไรต่อหุ้นที่ $1.02 เพิ่มขึ้น 8.5% เมื่อเทียบรายปี การประมาณการรายได้อยู่ที่ $14.88 พันล้านดอลลาร์ คิดเป็นการเติบโต 1.55%

ตัวเลขฉันทามติตรงกับคำแนะนำของ Cisco ที่ $1.01 ถึง $1.03 ต่อหุ้นจากรายได้ $15.0 พันล้านถึง $15.2 พันล้านดอลลาร์ เมื่อตัวเลขสอดคล้องกัน นักลงทุนจะมุ่งเน้นไปที่คำแนะนำล่วงหน้าและโมเมนตัมคำสั่งซื้อ AI

หุ้น CSCO พุ่งขึ้น 37% ในช่วงปีที่ผ่านมา ความต้องการที่แข็งแกร่งสำหรับโครงสร้างพื้นฐาน AI networking ได้ขับเคลื่อนการชุมนุมในหมู่ผู้ให้บริการคลาวด์และลูกค้าองค์กร

บริษัทประกาศชิป AI networking ใหม่ในวันอังคาร โดยวางตำแหน่งตัวเองเพื่อต่อสู้กับ Broadcom และ Nvidia จังหวะเวลาก่อนการประกาศผลประกอบการแสดงให้เห็นว่าฝ่ายบริหารต้องการเน้นย้ำข้อมูลประจำตัว AI ของตน

ความคาดหวังของนักวิเคราะห์ชี้ขึ้น

นักวิเคราะห์ UBS David Vogt รักษาการจัดอันดับซื้อด้วยราคาเป้าหมาย $90 การตรวจสอบอุตสาหกรรมของเขาระบุว่ารายได้อาจเกินการประมาณการของเขาที่ $15.05 พันล้านดอลลาร์จากตลาดองค์กรที่แข็งแกร่งขึ้น

Vogt คาดการณ์คำสั่งซื้อผลิตภัณฑ์เพิ่มขึ้นในหลักหน่วยสูง ลดลงจากการเติบโต 13% ในไตรมาสที่แล้ว เขาคาดหวังอย่างระมัดระวังว่าคำสั่งซื้อ AI จะคงที่ตามลำดับที่ $1.3 พันล้านดอลลาร์ ประมาณ 20% ของเป้าหมายทั้งปีของเขาที่ $6.2 พันล้านดอลลาร์

การเปิดเผย capex ล่าสุดของ Meta Platforms สนับสนุนทฤษฎี AI Meta รายงาน capex Q4 2025 ที่ $22.1 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 49% ต่อปี โดยมีคำแนะนำปี 2026 ที่ $125 พันล้านดอลลาร์ที่จุดกึ่งกลาง

ภาระผูกพันด้านประสิทธิภาพที่เหลืออยู่ของ Cisco ถึง $42.9 พันล้านดอลลาร์ในเดือนตุลาคม เพิ่มขึ้น 7.2% เมื่อเทียบรายปี เมตริกคงค้างนี้จะส่งสัญญาณว่าข้อตกลง AI ยังคงแปลงเป็นรายได้หรือไม่

นักวิเคราะห์ Evercore Amit Daryanani ถือการจัดอันดับซื้อด้วยราคาเป้าหมาย $100 เขาเน้นผลิตภัณฑ์ Silicon One ของ Cisco รวมถึงระบบที่ใช้ G200 และ P200 หลังจากการประชุมสุดยอด AI ของบริษัท

กิจกรรมออปชันส่งสัญญาณความผันผวน

ผู้ซื้อขายออปชันคาดหวังการเคลื่อนไหว 6.22% ในทั้งสองทิศทางหลังการประกาศผลประกอบการ นั่นมากกว่าสองเท่าของการเคลื่อนไหวเฉลี่ยหลังประกาศผลประกอบการ 3.01% ในช่วงสี่ไตรมาสที่ผ่านมา

ความผันผวนโดยนัยที่สูงขึ้นสะท้อนความไม่แน่นอนของนักลงทุนเกี่ยวกับความยั่งยืนของคำสั่งซื้อ AI Wall Street มอบฉันทามติซื้อแข็งแกร่งด้วยการจัดอันดับซื้อ 10 อันดับและโฮลด์ 3 อันดับ

ราคาเป้าหมายเฉลี่ยของนักวิเคราะห์ที่ $91.30 บ่งบอกถึงศักยภาพการเพิ่มขึ้นประมาณ 6% AI Analyst ของ TipRanks จัดอันดับหุ้นเป็น Outperform ด้วยเป้าหมาย $96 โดยอ้างถึงพื้นฐานที่แข็งแกร่งและตัวชี้วัดทางเทคนิคเชิงบวก

Cisco เสนอผลตอบแทนเงินปันผล 2.1% คำแนะนำปีงบประมาณ 2026 ทั้งปีของฝ่ายบริหารเรียกร้องรายได้ $60.2 พันล้านถึง $61.0 พันล้านดอลลาร์ด้วย EPS ที่ $4.08 ถึง $4.14

คำถามสำคัญสำหรับการโทรของวันพุธมุ่งเน้นไปที่โมเมนตัมโครงสร้างพื้นฐาน AI แนวโน้มการใช้จ่ายขององค์กร และว่าฝ่ายบริหารรู้สึกมั่นใจเพียงพอที่จะเพิ่มเป้าหมายทั้งปีหรือไม่ คำใบ้ใด ๆ เกี่ยวกับความล่าช้าของคำสั่งซื้อ AI หรือแรงกดดันด้านกำไรอาจทดสอบการวิ่ง 37% ของหุ้น

นักลงทุนจะติดตามความคิดเห็นเกี่ยวกับภูมิทัศน์การแข่งขันหลังจากการประกาศชิปในวันอังคาร Cisco เปิดเผยคำสั่งซื้อโครงสร้างพื้นฐาน AI มากกว่า $2 พันล้านดอลลาร์ในช่วงปีงบประมาณ 2025 และได้แนะนำว่าไปป์ไลน์ปีงบประมาณ 2026 อาจเกิน $3 พันล้านดอลลาร์

บริษัทจบ Q1 ด้วยคำสั่งซื้อ AI สะสมที่เกิน $2.1 พันล้านดอลลาร์ การแปลงคงค้างนั้นเป็นรายได้ที่รับรู้ยังคงเป็นสิ่งสำคัญสำหรับการรักษาการเติบโตและการพิสูจน์การขยายมูลค่าล่าสุดของหุ้น

โพสต์ Cisco (CSCO) Stock Q2 Earnings: What to Expect from Today's Report ปรากฏครั้งแรกบน Blockonomi