بلاروس صرافی‌های بزرگ ارز دیجیتال را مسدود می‌کند زمانی که روسیه تغییر سیاست را نشان می‌دهد

این اقدام در حالی صورت می‌گیرد که روسیه، متحد نزدیک بلاروس، برنامه‌هایی برای تسهیل مقررات محدودکننده ارزهای دیجیتال خود را اعلام کرده است که در میان تحریم‌های مداوم غرب، چشم‌انداز پیچیده‌ای از سیاست‌های منطقه‌ای ایجاد می‌کند.

قطع دسترسی به صرافی‌های کلیدی

وزارت اطلاعات بلاروس در تاریخ ۹ دسامبر ۲۰۲۵، پس از اطلاعیه‌ای از کمیته اجرایی شهر مینسک، بایبیت، OKX، بیتگت، BingX، گیت و ویکس را به فهرست ملی دسترسی محدود اضافه کرد. دولت به «تبلیغات نامناسب» تحت ماده ۵۱.۱ قانون رسانه‌های جمعی استناد کرد، اگرچه اطلاعات دقیق تخلفات تنها به مالکان پلتفرم‌ها ارائه می‌شود.

این محدودیت‌ها برخی از بزرگترین پلتفرم‌های معاملاتی کریپتو در جهان را تحت تأثیر قرار می‌دهد. نکته قابل توجه این است که بایننس و کوکوین، علی‌رغم محبوبیت‌شان در میان معامله‌گران بلاروسی، در فهرست محدودیت‌ها قرار ندارند. طبق ماده ۵۱.۲ قانون رسانه‌های جمعی، مالکان پلتفرم می‌توانند پس از رفع تخلفاتی که باعث ایجاد محدودیت‌ها شده، برای بازگرداندن دسترسی درخواست دهند.

منبع: mininform.gov.by

کاربران بلتلکام، ارائه‌دهنده اینترنت دولتی، اولین بار در ۹ دسامبر گزارش دادند که قادر به دسترسی به پلتفرم معاملاتی بایبیت نیستند. برخی از معامله‌گران با استفاده از VPN از این محدودیت‌ها عبور کرده‌اند، اما این کار می‌تواند شرایط خدمات صرافی را نقض کند و منجر به تعلیق حساب شود.

چارچوب نظارتی پشت محدودیت‌ها

محدودیت‌های صرافی از سیستم نظارتی پیچیده ارزهای دیجیتال بلاروس که حول پارک فناوری پیشرفته (HTP) متمرکز است، نشأت می‌گیرد. طبق فرمان سپتامبر ۲۰۲۴، تمام معاملات ارز دیجیتال فردی باید از طریق شرکت‌های مقیم HTP انجام شود.

هیچ یک از صرافی‌های مسدود شده وضعیت اقامت HTP را ندارند، به این معنی که استفاده از آنها برای معاملات همتا به همتای محلی قبلاً خارج از محدوده‌های قانونی بوده است. کارشناسان حقوقی پیشنهاد می‌کنند که این محدودیت‌ها ممکن است به شکاف‌های انطباقی یا فعالیت P2P غیرمجاز که الزامات HTP را دور زده است، مربوط باشد.

HTP مشوق‌های قابل توجهی برای کسب‌وکارهای کریپتو ارائه می‌دهد. شرکت‌های فعال در این منطقه اقتصادی ویژه در سال ۲۰۲۵ از نرخ مالیاتی تنها ۹٪ بر سود معاملات کریپتو بهره‌مند می‌شوند، در حالی که غیرمقیم‌ها با نرخ‌های ۲۰-۲۵٪ مواجه هستند. این شرایط ترجیحی تا سال ۲۰۴۹ ادامه دارد و بلاروس را به مقصدی جذاب برای شرکت‌های بلاک چین تبدیل می‌کند.

رویکرد متفاوت روسیه

زمان‌بندی محدودیت‌های بلاروس همزمان با اعلام موضع بازتر روسیه نسبت به دسترسی به ارزهای دیجیتال است. تقریباً همزمان با مسدود کردن صرافی‌ها توسط بلاروس، ولادیمیر چیستیوخین، معاون اول رئیس بانک مرکزی روسیه، اعلام کرد که این کشور «موافقت کرده است که سرمایه‌گذاران واجد شرایط» را وارد بازار کریپتو کند.

روسیه در حال حاضر معاملات ارزهای دیجیتال را به «سرمایه‌گذاران فوق‌العاده واجد شرایط» - افرادی با بیش از ۱۰۰ میلیون روبل دارایی یا درآمد سالانه بیش از ۵۰ میلیون روبل - محدود می‌کند. چیستیوخین به صراحت مذاکرات برای تسهیل این الزامات را به تحریم‌های غربی مرتبط کرد و به محدودیت‌هایی «در استفاده از ارزهای عادی برای پرداخت‌های خارجی» اشاره کرد.

رویکردهای متفاوت، استراتژی‌های منطقه‌ای مختلف را برجسته می‌کند. در حالی که بلاروس کنترل را تشدید می‌کند و دسترسی به پلتفرم‌های خارجی را محدود می‌کند، روسیه به نظر می‌رسد بر ایجاد کانال‌های داخلی کنترل‌شده به جای اجرای ممنوعیت‌های گسترده متمرکز است. شرکت‌های روسی قبلاً استفاده از ارز دیجیتال بیت کوین برای پرداخت‌های بین‌المللی را تحت چارچوب قانونی آزمایشی معرفی‌شده در سال ۲۰۲۴ آغاز کرده‌اند.

تشدید فشار تحریم‌های اتحادیه اروپا

محدودیت‌های صرافی در برابر پس‌زمینه‌ای از تحریم‌های فزاینده اتحادیه اروپا که فعالیت‌های ارزهای دیجیتال را هدف قرار می‌دهد، رخ می‌دهد. بسته تحریمی نوزدهم اتحادیه اروپا، که در ۲۳ اکتبر ۲۰۲۵ تصویب شد، به طور خاص خدمات پرداخت مرتبط با کریپتو را هدف قرار داد و شامل پنج لیست جدید مرتبط با مجتمع صنعتی-نظامی بلاروس بود.

برای اولین بار، تحریم‌های اتحادیه اروپا استفاده از ارزهای دیجیتال خاصی را ممنوع کرد و استیبل کوین A7A5 پشتیبانی‌شده با روبل روسیه و پلتفرم‌های معاملاتی مرتبط را هدف قرار داد. این اقدامات با هدف بستن راه‌های فرار و جلوگیری از دور زدن تحریم‌ها از طریق دارایی‌های دیجیتال انجام می‌شود.

این فشار هر دو کشور را به سمت توسعه سیستم‌های مالی جایگزین سوق داده است. روسیه سیستم استیبل کوین A7A5 را توسعه داده است که به کسب‌وکارها امکان می‌دهد علی‌رغم محدودیت‌های بانکی سنتی، روبل را به USDT برای پرداخت‌های بین‌المللی تبدیل کنند.

شکاف سیاست منطقه‌ای پدیدار می‌شود

رویکردهای متضاد بین بلاروس و روسیه، تنش‌های گسترده‌تری را درباره نقش ارزهای دیجیتال در دور زدن محدودیت‌های مالی غرب منعکس می‌کند. رئیس جمهور بلاروس، لوکاشنکو، پس از اینکه بازرسان دولتی تخلفات عمده‌ای در پلتفرم‌های ارز دیجیتال پیدا کردند و نیمی از تمام پول‌های ارسال‌شده به خارج توسط سرمایه‌گذاران بلاروسی هرگز بازنگشت، خواستار مقررات روشن‌تری شده است.

کارشناسان پیشنهاد می‌کنند که روسیه احتمالاً مسیر محدودکننده بلاروس را دنبال نخواهد کرد. مسکو ارزهای دیجیتال را برای حفظ روابط تجاری تحت تحریم‌ها «ضروری» می‌داند. دولت روسیه در حال آزمایش صرافی‌های ملی کریپتو و سیستم‌های تسویه فرامرزی به عنوان جایگزینی برای کانال‌های بانکی سنتی است.

بانک ملی بلاروس پیشنهاد ایجاد یک چارچوب نظارتی یکپارچه کریپتو در اتحادیه اقتصادی اوراسیا (EAEU) را داده است، در حالی که روسیه در حال آماده‌سازی قوانین جامع کریپتو برای سال ۲۰۲۶ است. با این حال، واگرایی سیاست اخیر نشان‌دهنده چالش‌های هماهنگی پیش رو است.

تأثیر بازار و نگرانی‌های کاربران

محدودیت‌های ناگهانی، استراتژی‌های معاملاتی و مدیریت پورتفولیو را برای کاربران متأثر مختل کرده است. ناظران بازار توجه دارند که محدودیت‌های دسترسی یک‌جانبه می‌تواند اعتماد کاربران را هم به مقررات داخلی و هم به پلتفرم‌های بین‌المللی آسیب برساند. در حالی که دولت به «تبلیغات نامناسب» استناد کرده است، فقدان توضیح عمومی دقیق، عدم اطمینان درباره مدت و دامنه محدودیت‌ها ایجاد کرده است.

برخی از تحلیلگران پیشنهاد می‌کنند که این محدودیت‌ها ممکن است کاربران بیشتری را به سمت پلتفرم‌های غیر متمرکز یا راه‌حل‌های فرامرزی سوق دهد که احتمالاً بازار کریپتوی منطقه‌ای را تکه‌تکه می‌کند. ترکیب محدودیت‌های لایه اینترنت و تصمیم‌گیری مبهم ممکن است نظارت بر صرافی غیر متمرکز فعال در اروپای شرقی را تشدید کند.

این اقدامات همچنین نگرانی‌هایی را درباره عدم قطعیت نظارتی برای کسب‌وکارهای کریپتو با قرارگیری در معرض بلاروس ایجاد کرده است، علی‌رغم تلاش‌های قبلی دولت برای موقعیت‌دهی کشور به عنوان بهشت دیجیتال برای شرکت‌های بلاک چین.

تقاطع کنترل و نوآوری

بلاروس و روسیه خود را در یک نقطه عطف بحرانی می‌یابند، متعادل‌سازی کنترل مالی داخلی با ضرورت عملی سیستم‌های پرداخت جایگزین تحت تحریم‌ها. در حالی که بلاروس محدودیت را برای حفظ نظارت دقیق انتخاب می‌کند، روسیه سازگاری را برای حفظ قابلیت‌های تجاری دنبال می‌کند. این شکاف سیاستی چالش‌های پیچیده‌ای را که کشورهای تحریم‌شده در حین پیمایش تقاطع فشار ژئوپلیتیکی و نوآوری مالی با آن مواجه هستند، آشکار می‌کند. موفقیت نهایی هر رویکرد احتمالاً سیاست ارز دیجیتال منطقه‌ای گسترده‌تری را برای سال‌های آینده تحت تأثیر قرار خواهد داد.