การคาดการณ์ราคาหุ้น NVIDIA ก่อนประกาศผลประกอบการ: ควรซื้อหรือขาย?

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• ราคาหุ้น NVIDIA ติดอยู่ในช่วงก่อนการประกาศผลประกอบการ
• บริษัทจะเปิดเผยตัวเลขไตรมาสที่สี่ในวันที่ 25 กุมภาพันธ์
• การวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ว่าหุ้นจะมีการพังทลายในทิศทางขาลง

ราคาหุ้น NVIDIA ไม่มีการเคลื่อนไหวในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา โดยยังคงอยู่ในช่องแคบระหว่างระดับแนวรับและแนวต้านที่ $170 และ $193 ตั้งแต่เดือนพฤศจิกายนปีที่แล้ว และยังคงอยู่ในภาวะปรับฐานหลังจากลดลงจากระดับสูงสุดตลอดกาลที่ $212 บทความนี้จะสำรวจว่าราคาหุ้น NVDA จะขึ้นหรือลงหลังจากการประกาศผลประกอบการ

NVIDIA จะเผยแพร่ผลประกอบการในวันที่ 25 กุมภาพันธ์

ราคาหุ้น NVDA ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา และสถานการณ์นี้อาจเปลี่ยนแปลงในสัปดาห์หน้าเมื่อบริษัทเปิดเผยผลประกอบการไตรมาสที่สี่ ตัวเลขเหล่านี้จะให้ข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับผลการดำเนินงานของธุรกิจในไตรมาสที่สี่และแนวทางที่ฝ่ายบริหารคาดหวังในปีนี้

ผลประกอบการทางการเงินของบริษัทสำคัญบางแห่งในระบบนิเวศของ NVIDIA บ่งชี้ถึงการเปิดเผยผลประกอบการรายไตรมาสที่แข็งแกร่งในวันที่ 25 กุมภาพันธ์ ตัวอย่างเช่น TSMC ซึ่งเป็นซัพพลายเออร์อันดับหนึ่ง เปิดเผยรายงานไตรมาสที่สี่ที่แข็งแกร่ง เมื่อเร็วๆ นี้ รายงานการเพิ่มขึ้น 38% ของรายได้ในเดือนมกราคม

ในขณะเดียวกัน ลูกค้ารายใหญ่ที่สุดสี่รายของ NVIDIA ได้แก่ Microsoft, Google, Meta Platforms และ Amazon รายงานตัวเลขค่าใช้จ่ายทุนที่แข็งแกร่ง บริษัททั้งสี่คาดการณ์ว่าจะใช้จ่ายทุนมากกว่า $650 พันล้าน โดยเงินส่วนใหญ่จะไหลเข้าสู่ NVIDIA

ในแถลงการณ์เมื่อวันอังคาร Meta กล่าวว่าจะขยายความสัมพันธ์กับ NVIDIA นอกจากการใช้ GPU แล้ว บริษัทจะเริ่มใช้ Grace CPUs ที่กำลังจะมาถึง ซึ่งนักวิเคราะห์ประเมินว่าข้อตกลงนี้มีมูลค่าหลายหมื่นพันล้านดอลลาร์

นักวิเคราะห์คาดการณ์การเติบโตของรายได้และผลกำไรที่แข็งแกร่ง

ข้อมูลที่รวบรวมโดย Yahoo Finance แสดงให้เห็นว่าประมาณการรายได้เฉลี่ยสำหรับไตรมาสที่สี่อยู่ที่ $65 พันล้าน เพิ่มขึ้น 71% เมื่อเทียบรายปี ประมาณการสูงสุดอยู่ที่ $68.7 พันล้าน และต่ำสุดอยู่ที่ $62 พันล้าน ในกรณีส่วนใหญ่ ตัวเลขรายได้จริงของ NVIDIA มักจะใกล้เคียงหรือสูงกว่าด้านบน

ประมาณการกำไรเฉลี่ยอยู่ที่ $1.5 เพิ่มขึ้นกว่า 40% จากไตรมาสที่สี่ของปี 2024 EPS นี้จะทำให้ตัวเลขรายปีอยู่ที่ $4.68 ซึ่งสูงกว่า $2.99 ที่รายงานในปี 2024 อย่างมาก

ประมาณการผลกำไร NVDA | ที่มา: Yahoo Finance

แม้ว่าตัวเลขรายได้และผลกำไรของไตรมาสที่สี่จะมีความสำคัญ แต่แนวทางการคาดการณ์ล่วงหน้าคือสิ่งที่น่าจะขับเคลื่อนหุ้น ข้อมูลแสดงให้เห็นว่านักวิเคราะห์คาดการณ์แนวทางไตรมาสแรกของ NVIDIA จะมีรายได้ $70.8 พันล้านและ EPS $1.6 ในอดีต NVIDIA มักให้ประมาณการที่ดีกว่าที่คาดไว้

ปัจจัยขับเคลื่อนที่อาจเกิดขึ้นอีกประการหนึ่งสำหรับหุ้น NVIDIA คือแนวทางของฝ่ายบริหารเกี่ยวกับธุรกิจในจีน แม้ว่าจีนจะอนุญาตให้บริษัทบางแห่งซื้อชิป H200 แต่รัฐบาลทรัมป์ยังคงดำเนินการตรวจสอบบริษัทสำคัญต่างๆ ในวันศุกร์ รัฐบาลเพิ่ม Alibaba ซึ่งเป็นลูกค้าที่มีศักยภาพเข้าสู่รายการนิติบุคคล ซึ่งหมายความว่าอาจไม่ได้รับอนุญาตให้ซื้อชิปเหล่านี้

หุ้น NVIDIA จะตอบสนองต่อแถลงการณ์ของฝ่ายบริหารเกี่ยวกับการขาดแคลนชิปหน่วยความจำที่กำลังดำเนินอยู่ ซึ่งอาจส่งผลกระทบต่อการขยายศูนย์ข้อมูล การเคลื่อนไหวดังกล่าวจะส่งผลกระทบต่อประสิทธิภาพการทำงานเมื่อเวลาผ่านไป

การวิเคราะห์ทางเทคนิคราคาหุ้น NVIDIA

กราฟกรอบเวลารายวันแสดงให้เห็นว่าหุ้น NVDA ซื้อขายในแนวนอนในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา โดยยังคงอยู่ในแนวรับสำคัญที่ $170 และ $193 แม้ว่าดัชนีสำคัญอย่าง S&P 500 และ Nasdaq 100 จะพุ่งสูงขึ้นสู่ระดับสูงสุดตลอดกาล

หุ้นกำลังรวมตัวที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันและ 100 วัน นอกจากนี้ Average True Range (ATR) ยังคงลดลงต่อเนื่อง ซึ่งเป็นสัญญาณว่าความผันผวนลดลง

นอกจากนี้ยังได้สร้างรูปแบบหัวและไหล่ ซึ่งเป็นสัญญาณการกลับตัวขาลงที่พบบ่อยในการวิเคราะห์ทางเทคนิค ดังนั้น สถานการณ์ที่น่าจะเกิดขึ้นมากที่สุดคือราคาหุ้น NVDA ลดลงหลังจากการประกาศผลประกอบการ

กราฟหุ้น NVDA | ที่มา: TradingView

การลดลงต่ำกว่าเส้นคอของรูปแบบหัวและไหล่ที่ $170 จะส่งสัญญาณแนวโน้มขาลงเพิ่มเติมไปยังระดับ retracement 50% ที่ $150 ในทางกลับกัน การเคลื่อนไหวสูงกว่าไหล่ขวาที่ $193 จะทำให้แนวโน้มขาลงเป็นโมฆะ

โพสต์ NVIDIA Stock Price Forecast Ahead of Earnings: Buy or Sell? ปรากฏครั้งแรกใน The Market Periodical