การเบรกเอาต์ปริมาณต่ำ: ทำไมตลาดจึงกระซิบก่อนที่จะคำราม

สรุปสั้น:

• ผู้ซื้อสถาบันสะสมสถานะอย่างเงียบๆ ก่อนที่จะเกิดการเบรกเอาท์ โดยดูดซับอุปทานภายในฐาน 
• ปริมาณการซื้อขายที่ลดลงก่อนการเบรกเอาท์บ่งบอกถึงพลังงานที่สะสมไว้มากกว่าความอ่อนแอในแนวโน้มราคาพื้นฐาน 
• กองทุนโมเมนตัมและเทรดเดอร์รายย่อยเข้ามาหลังจากผลการดำเนินงานปรากฏชัดเจน สร้างการพุ่งขึ้นของปริมาณการซื้อขายที่ล่าช้า 
• บริบทเวลาของการเบรกเอาท์มีความสำคัญมากกว่าการยืนยันปริมาณการซื้อขายทันทีสำหรับการทำนายความยั่งยืนของแนวโน้ม

---

การเบรกเอาท์ที่มีปริมาณการซื้อขายต่ำมักเผชิญกับความสงสัยจากเทรดเดอร์ที่ปฏิบัติตามกฎการวิเคราะห์ทางเทคนิคแบบดั้งเดิม การสอนมาตรฐานแนะนำว่าปริมาณการซื้อขายที่แข็งแกร่งต้องมาพร้อมกับการเบรกเอาท์ของราคาเพื่อการยืนยัน

อย่างไรก็ตาม ประวัติศาสตร์ตลาดเผยให้เห็นรูปแบบที่แตกต่างออกไปซึ่งปริมาณการซื้อขายมักจะมาถึงหลังจากการเบรกเอาท์เกิดขึ้น นักวิเคราะห์ทางเทคนิค Aksel Kibar ได้ตรวจสอบปรากฏการณ์นี้เมื่อเร็วๆ นี้ โดยสังเกตว่าตลาดมักจะเคลื่อนไหวอย่างเงียบๆ ก่อนที่จะดึงดูดการมีส่วนร่วมที่กว้างขึ้น

การสังเกตนี้ท้าทายสมมติฐานที่เป็นที่ยอมรับอย่างกว้างขวางเกี่ยวกับข้อกำหนดปริมาณการซื้อขายในระหว่างการก่อตัวของการเบรกเอาท์

การสะสมของสถาบันมาก่อนการรับรู้ของสาธารณะ

โครงสร้างตลาดอธิบายว่าทำไมการเบรกเอาท์จึงเกิดขึ้นโดยไม่มีการขยายตัวของปริมาณการซื้อขายทันที นักลงทุนสถาบันโดยทั่วไปสร้างสถานะภายในช่วงการรวมตัวก่อนที่ราคาจะพุ่งขึ้นสูงขึ้น

ผู้ซื้อเหล่านี้สะสมหุ้นอย่างค่อยเป็นค่อยไปเมื่อความสนใจของสาธารณะยังคงต่ำ อุปทานถูกดูดซับในช่วงที่เงียบสงบนี้ สร้างสภาวะให้การเคลื่อนไหวของราคาง่ายขึ้น

การวิจัยทางเทคนิคสนับสนุนแนวคิดของการลดปริมาณการซื้อขายก่อนการเบรกเอาท์ รูปแบบนี้สะท้อนถึงพลังงานที่สะสมไว้มากกว่าความอ่อนแอในแนวโน้มพื้นฐาน

ราคาสามารถก้าวหน้าด้วยการมีส่วนร่วมที่น้อยที่สุดเพราะแรงต้านได้ถูกกำจัดออกไปแล้ว การเบรกเอาท์เองแสดงถึงการรับรู้ถึงการเปลี่ยนแปลงมากกว่าการเริ่มต้นของการมีส่วนร่วม

การวางตำแหน่งในช่วงแรกโดยผู้ซื้อที่มีข้อมูลหมายความว่ามีหุ้นเหลืออยู่น้อยลงเมื่อราคาเบรกเอาท์ การขาดผู้ขายทำให้ราคาสามารถเคลื่อนขึ้นสูงขึ้นโดยไม่ต้องการปริมาณการซื้อขายที่มาก

พลวัตนี้ขัดแย้งกับมุมมองแบบดั้งเดิมที่ว่าปริมาณการซื้อขายต้องยืนยันการเบรกเอาท์ทุกครั้งทันที ตลาดสามารถเปลี่ยนจากช่วงการสะสมไปสู่ช่วงการขึ้นราคาด้วยกิจกรรมการซื้อขายที่ค่อนข้างเบา

แนวคิดของ "ปริมาณการซื้อขายที่แห้งผาก" ก่อนการเบรกเอาท์ปรากฏบ่อยครั้งในวรรณกรรมทางเทคนิค กิจกรรมการซื้อขายที่ลดลงสามารถส่งสัญญาณการเตรียมตัวสำหรับการเคลื่อนไหวมากกว่าการขาดความสนใจ

เมื่ออุปทานถูกดูดซับและผู้ขายได้ออกไปแล้ว ราคาเคลื่อนไหวอย่างอิสระด้วยปริมาณการซื้อขายที่ปานกลาง ช่วงนี้มักมาก่อนแนวโน้มที่สำคัญที่พัฒนาขึ้นในสัปดาห์หรือเดือนต่อมา

ขั้นตอนของตลาดเผยให้เห็นรูปแบบปริมาณการซื้อขายที่ล่าช้า

นักวิเคราะห์ทางเทคนิค Aksel Kibar สังเกตบนโซเชียลมีเดียว่าผลการดำเนินงานของการเบรกเอาท์ควรพิจารณาบริบทนอกเหนือจากช่วงเวลาเริ่มแรก

การวิเคราะห์ของเขาระบุสามขั้นตอนที่แตกต่างกันในพฤติกรรมของตลาดหลังจากรูปแบบการรวมตัว ขั้นตอนการเบรกเอาท์เริ่มแรกมักแสดงการมีส่วนร่วมที่จำกัดจากเทรดเดอร์รายย่อยและนักลงทุนโมเมนตัม

ผลการดำเนินงานปรากฏชัดเจนขึ้นเมื่อแนวโน้มพัฒนาและกำไรจากราคาสามารถวัดได้ กองทุนที่มุ่งเน้นโมเมนตัมเข้าสถานะหลังจากแนวโน้มสร้างตัวเองขึ้นผ่านการเคลื่อนไหวของราคาที่สม่ำเสมอ

การมีส่วนร่วมของรายย่อยตามมาเมื่อการรายงานข่าวขยายตัวและเรื่องราวการลงทุนได้รับความนิยม ลำดับนี้อธิบายว่าทำไมยอดสูงสุดของปริมาณการซื้อขายจึงเกิดขึ้นหลังจากการเบรกเอาท์มากกว่าในระหว่างนั้น

การศึกษาที่ตรวจสอบรูปแบบการเบรกเอาท์เผยให้เห็นว่าเวลามีความสำคัญมากกว่าการยืนยันปริมาณการซื้อขายทันที การเบรกเอาท์ที่เงียบบางครั้งพัฒนาเป็นแนวโน้มที่ยั่งยืนในขณะที่การเบรกเอาท์ที่มีปริมาณการซื้อขายสูงบางครั้งทำเครื่องหมายจุดหมดแรง ความสัมพันธ์ระหว่างปริมาณการซื้อขายและราคาขึ้นอยู่กับช่วงของตลาดและพฤติกรรมของผู้เข้าร่วม

การรับรู้ว่าปริมาณการซื้อขายยืนยันการมีส่วนร่วมมากกว่าการริเริ่มการเคลื่อนไหวเปลี่ยนวิธีที่เทรดเดอร์ประเมินการเบรกเอาท์ ตลาดแสดงความแข็งแกร่งผ่านการก้าวหน้าของราคาที่ยั่งยืนไม่ว่าระดับปริมาณการซื้อขายเริ่มต้นจะเป็นเท่าใด

รูปแบบทางประวัติศาสตร์แสดงให้เห็นว่าการเริ่มต้นที่เงียบสงบสามารถมาก่อนแนวโน้มที่ทรงพลัง ลำดับของการสะสม การเบรกเอาท์ และการขยายตัวเป็นไปตามความก้าวหน้าเชิงตรรกะที่ข้อมูลปริมาณการซื้อขายสะท้อนให้เห็นเมื่อเวลาผ่านไป

โพสต์ การเบรกเอาท์ปริมาณการซื้อขายต่ำ: ทำไมตลาดจึงกระซิบก่อนที่จะคำราม ปรากฏครั้งแรกบน Blockonomi

แหล่งที่มา: https://blockonomi.com/low-volume-breakouts-why-markets-whisper-before-they-roar/