Ключевые макроэкономические данные держат криптовалютные рынки в напряжении на фоне публикации ИПЦ, PCE и выступления ФРС

Криптовалютные и фондовые рынки сталкиваются с насыщенной макроэкономической неделей: данные по ИПЦ, PCE, протоколы ФРС и показатели расходов проверят ставки на снижение процентных ставок после противоречивых данных по инфляции и растущей напряженности.

Краткое изложение

• Январский Индекс потребительских цен (ИПЦ) снизился до минимального базового значения с 2021 года, ненадолго подняв криптоактивы, прежде чем рост угас.
• Рынки теперь сосредоточены на розничных продажах, товарах длительного пользования, PCE и протоколах ФРС для оценки сроков снижения ставок.
• Биткоин и Ethereum остаются волатильными, поскольку геополитические риски и макроэкономическая неопределенность ограничивают склонность к риску.

Финансовые рынки готовятся к публикации нескольких ключевых экономических данных на этой неделе, которые могут повлиять на цены криптовалют и акций после противоречивых сигналов из данных по инфляции на прошлой неделе.

Январский Индекс потребительских цен (ИПЦ) оказался немного ниже ожиданий: общая инфляция составила 2,38% в годовом исчислении, а базовый ИПЦ — 2,5%, что стало самым низким уровнем с начала 2021 года, согласно правительственным данным. Цифры первоначально поддержали фондовые и криптовалютные рынки в пятницу, хотя прирост криптовалют отступил в выходные.

Традиционные рынки США будут закрыты в понедельник в связи с праздником Дня президента. Обновление данных по занятости ADP запланировано на вторник, за которым последует январский отчет о розничных продажах. Среда принесет данные о потребительских расходах с отложенными декабрьскими цифрами заказов на товары длительного пользования, а также протоколы заседания Федеральной резервной системы и 10 выступлений спикеров центрального банка.

Декабрьский отчет об инфляции персональных потребительских расходов (PCE), который считается ключевым индикатором для Федеральной резервной системы, ожидается к публикации позднее на этой неделе. Goldman Sachs повысил прогноз по PCE после январских данных ИПЦ, оценив, что базовый индекс цен PCE вырос на 0,40% в январе, согласно сообщениям. Экономисты объяснили прогноз ростом цен на потребительскую электронику и IT, которые имеют больший вес в расчетах PCE, чем в ИПЦ. Глобальный дефицит оперативной памяти и компонентов хранения данных, вызванный спросом со стороны дата-центров ИИ, способствовал росту цен на компьютеры и компоненты.

Инструмент CME Fed Watch показывает вероятность 90%, что процентные ставки останутся неизменными на мартовском заседании Федеральной резервной системы, согласно текущим рыночным оценкам.

Криптовалютные рынки снизились за последние 24 часа, общая рыночная капитализация упала. Биткоин отступил от недавних максимумов во время ранней азиатской торговли в понедельник и оставался в диапазоне последние десять дней. Цены Ethereum резко упали, в то время как альтернативные криптовалюты продолжили снижение.

Издание The Kobeissi Letter отметило, что геополитическая напряженность и макроэкономическая неопределенность остаются повышенными, предупредив, что волатильность может продолжиться на этой неделе.