В нашем предыдущем обновлении от 31 июля мы предполагали для SP500 (SPX), основываясь на Волновой теории Эллиотта, что
"... теперь, когда зона $6380-6460 была достигнута, и поскольку цена является окончательным судьей — хотя время иногда может помочь — индекс находится в диапазоне, где более вероятно начало отката рынка."
Индекс достиг максимума 6427 в тот же день и упал до минимума 6212 на следующий день. Пока всё идёт хорошо. После этого началось новое ралли, достигнув максимума 6481 15 августа. Минимум этой недели на уровне 6343 является значительным, поскольку он предполагает, что индекс завершает свои финальные 4-ю и 5-ю волны от ралли, начавшегося в апреле. Смотрите Рисунок 1 ниже.
Рисунок 1. Наш предпочтительный долгосрочный волновой счёт Эллиотта
Мы уже делились этим графиком ранее, хотя и без волнового счёта с апрельского минимума, поскольку мы видим индекс в продолжительном бычьем тренде, обозначенном как Primary-V синим цветом, который начался на печально известном минимуме COVID-19 в марте 2020 года. Синий Primary IV. Бычьи тренды движутся в пяти волнах, и с того минимума не было пяти восходящих волн. Таким образом, впереди ещё многое.
В частности, из-за февральского максимума точно на чёрном 100% расширении и апрельского минимума на точном 50% расширении, мы считаем, что SPX находится в завершающей диагонали (ED). Три более крупные восходящие волны (1, 3, 5) внутри ED могут состоять из трёх меньших волн. В данном случае, чёрная W-3 подразделяется на три меньшие красные волны: a-b-c.
Кроме того, целевой диапазон для третьей волны в ED обычно находится между 123,6% и 138,2% расширения чёрной W-1 (от ралли с марта 2020 по январь 2021), измеренного от минимума чёрной W-2 (октябрь 2022): 6738-7121. Следовательно, максимум 19 февраля был красной W-a из W-3, минимум 8 апреля был красной W-b из W-3, а сейчас красная W-c хорошо развивается. C-волны чаще всего состоят из пяти волн, как показано более подробно на Рисунке 2 ниже.
Рисунок 2. Недельный график SPX с нашим предпочтительным счётом EW
Мы можем видеть, что февральско-апрельский крах "Истерика из-за тарифов Трампа" состоял из трёх (зелёных) волн: коррекционных. Ралли с того минимума продвинулось в импульсном паттерне, с ценой сейчас в оранжевой W-5 серой W-iii зелёной W-3 и т.д. Третья, четвёртая и пятая волны в типичном импульсе (не ED) обычно достигают расширений 161,8, 100,0 и 200,0% соответственно. В данном случае, оранжевые W-3 и W-4 сделали именно это. Кроме того, 3-я из 3-й волны, т.е., оранжевая W-3 серой W-iii, обычно нацелена на (серое) расширение 138,2%. Рынок также сделал это.
Поэтому у нас есть веские основания полагать, что индекс сейчас находится в оранжевой W-5, в идеале достигая расширения 200,0% около 6560. Обратите внимание, как этот уровень точно совпадает с серым расширением 161,8%. Это создаёт слияние двух разных степеней волн, которые имеют тенденцию привлекать цену. Как только серая W-iii завершится, за исключением любых непредвиденных расширений, мы должны увидеть снижение серой W-iv до зоны расширения 123,6-100,0% (6335-6190), за которым последует W-v к её собственному уровню расширения 200,0% примерно на 6800, и так далее.
Основываясь на этом пути, мы не видим основного максимума, пока чёрная W-3 не завершится, возможно, на уровне до 7120, что может произойти весной 2026 года, основываясь на дате поворота Armstrong Pi. Между тем, серые iii, iv, и зелёные 3, 4, 5 максимумы и минимумы могут быть отличными возможностями для свинг-трейдеров. Как всегда, мы будем ежедневно информировать участников нашей премиум-рассылки о прогрессе индекса, чтобы они не пропустили ни одного движения.
Наконец, уровни предупреждения для быков установлены на: 1-й, синий: 6364; 2-й, серый: 6271; 3-й, оранжевый: 6201; 4-й, красный: 5943. Эти уровни служат нашей страховкой на случай, если мы ошибаемся, поскольку прорывы ниже этих уровней увеличивают шансы (25, 50, 75, 100% соответственно) на то, что вершина уже сформирована.
Источник: https://www.fxstreet.com/news/fibonacci-suggests-6560-is-the-next-upside-target-for-the-sp500-202508221915
