جفت ارز AUD/USD در جلسه معاملاتی اولیه اروپا روز سهشنبه 0.2٪ کاهش یافته و به نزدیکی 0.7060 رسیده است. این جفت ارز استرالیا تحت فشار جزئی قرار دارد زیرا دلار استرالیا (AUD) پس از انتشار صورتجلسه بانک مرکزی استرالیا (RBA) که فاقد شواهدی از افزایش نرخ بهره بیشتر در کوتاهمدت بود، کاهش یافته است.
در اوایل روز، صورتجلسه RBA از جلسه فوریه نشان داد که افزایش نرخ برای کنترل تورم از افزایش بیشتر ضروری بود. صورتجلسه RBA نشان داد: "اعضا توافق کردند که تورم احتمالاً بدون واکنش سیاستی، مدت زمان زیادی بالاتر از هدف باقی خواهد ماند." مقامات هیچ مسیر نرخی مشخصی را بیان نکردند و اشاره کردند که تصمیمات آینده "وابسته به دادهها" خواهد بود.
در ادامه، سرمایهگذاران بر دادههای اشتغال استرالیا برای ژانویه که روز پنجشنبه منتشر خواهد شد، تمرکز خواهند کرد. دادههای اشتغال بر انتظارات بازار برای چشمانداز سیاست پولی RBA تأثیر خواهد گذاشت.
در همین حال، دلار آمریکا (USD) پیش از بازگشایی بازارهای ایالات متحده (US) پس از یک تعطیلات طولانی آخر هفته، به طور گستردهای آرام معامله میشود. این هفته، محرکهای اصلی برای دلار آمریکا انتشار صورتجلسه کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) و دادههای اولیه تولید ناخالص داخلی (GDP) سهماهه چهارم خواهد بود.
تحلیل تکنیکال AUD/USD
AUD/USD در حال نگارش در حدود 0.7060 پایینتر معامله میشود. قیمت بالاتر از میانگین متحرک نمایی (EMA) 20 روزه در حال افزایش در 0.6989 باقی مانده است که گرایش صعودی را تقویت میکند. EMA 20 روزه به سمت بالا شیب دارد که منعکسکننده مومنتوم صعودی پایدار است.
شاخص قدرت نسبی (RSI) 14 روزه در 63 (صعودی) از حدود اخیر کاهش یافته است که نشان میدهد مومنتوم بدون کشیده شدن مثبت باقی مانده است. خط روند صعودی از 0.6668 پیشرفت را پشتیبانی میکند، با حمایت در نزدیکی 0.7021 همسو شده است.
حفظ کشش بالاتر از آن حمایت روند، خریداران را در کنترل نگه میدارد و فضا را برای سودهای بیشتر باقی میگذارد. بسته شدن روزانه زیر EMA 20 روزه در 0.6989 ساختار را نرم میکند و فضا را برای عقبنشینی عمیقتر باز میکند. RSI که بالاتر از 50 باقی مانده است، گرایش مثبت را تأیید میکند؛ یک کاهش پایدار از طریق خط میانی هشداری از کاهش مومنتوم خواهد بود. اگر 0.7021 نگه داشته شود، افتها میتوانند کمعمق باشند، در حالی که از دست دادن آن منطقه ریسک را به سمت نزولی تغییر میدهد.
(تحلیل تکنیکال این مطلب با کمک ابزار هوش مصنوعی نوشته شده است.)
سوالات متداول RBA
بانک مرکزی استرالیا (RBA) نرخ بهره را تعیین کرده و سیاست پولی استرالیا را مدیریت میکند. تصمیمات توسط هیئت حاکمه در 11 جلسه در سال و جلسات اضطراری موقت در صورت نیاز اتخاذ میشود. وظیفه اصلی RBA حفظ ثبات قیمت است که به معنای نرخ تورم 2 تا 3 درصد است، اما همچنین "...کمک به ثبات ارز، اشتغال کامل، و رفاه اقتصادی و رفاه مردم استرالیا." ابزار اصلی آن برای دستیابی به این هدف افزایش یا کاهش نرخ بهره است. نرخ بهره نسبتاً بالا دلار استرالیا (AUD) را تقویت میکند و بالعکس. سایر ابزارهای RBA شامل تسهیل کمی و انقباض است.
در حالی که تورم همیشه به طور سنتی به عنوان یک عامل منفی برای ارزها در نظر گرفته میشد زیرا ارزش پول را به طور کلی کاهش میدهد، در واقع در زمانهای مدرن با کاهش کنترلهای سرمایه فرامرزی، برعکس اتفاق افتاده است. تورم نسبتاً بالاتر اکنون تمایل دارد بانکهای مرکزی را به افزایش نرخ بهره خود سوق دهد، که به نوبه خود تأثیر جذب جریان سرمایه بیشتری از سرمایهگذاران جهانی را دارد که به دنبال مکانی سودآور برای نگهداری پول خود هستند. این امر تقاضا برای ارز محلی را افزایش میدهد که در مورد استرالیا، دلار استرالیا است.
دادههای اقتصاد کلان سلامت یک اقتصاد را اندازهگیری میکند و میتواند بر ارزش ارز آن تأثیر بگذارد. سرمایهگذاران ترجیح میدهند سرمایه خود را در اقتصادهای امن و در حال رشد سرمایهگذاری کنند تا در اقتصادهای ناپایدار و در حال کوچک شدن. جریان سرمایه بیشتر، تقاضای کلی و ارزش ارز داخلی را افزایش میدهد. شاخصهای کلاسیک، مانند GDP، PMI تولید و خدمات، اشتغال، و نظرسنجیهای احساسات مصرفکننده میتوانند بر AUD تأثیر بگذارند. یک اقتصاد قوی ممکن است بانک مرکزی استرالیا را تشویق کند تا نرخ بهره را افزایش دهد که از AUD نیز پشتیبانی میکند.
تسهیل کمی (QE) ابزاری است که در شرایط شدید استفاده میشود زمانی که کاهش نرخ بهره برای بازگرداندن جریان اعتبار در اقتصاد کافی نیست. QE فرآیندی است که به موجب آن بانک مرکزی استرالیا (RBA) دلار استرالیا (AUD) را برای خرید داراییها - معمولاً اوراق قرضه دولتی یا شرکتی - از مؤسسات مالی چاپ میکند و در نتیجه نقدینگی بسیار مورد نیاز را به آنها ارائه میدهد. QE معمولاً منجر به ضعیفتر شدن AUD میشود.
انقباض کمی (QT) معکوس QE است. این کار پس از QE زمانی انجام میشود که بهبود اقتصادی در جریان است و تورم شروع به افزایش میکند. در حالی که در QE بانک مرکزی استرالیا (RBA) اوراق قرضه دولتی و شرکتی را از مؤسسات مالی خریداری میکند تا نقدینگی را به آنها ارائه دهد، در QT، RBA خرید داراییهای بیشتر را متوقف میکند و سرمایهگذاری مجدد اصل سررسید شده اوراق قرضهای که از قبل در اختیار دارد را متوقف میکند. این امر برای دلار استرالیا مثبت (یا صعودی) خواهد بود.
منبع: https://www.fxstreet.com/news/aud-usd-price-forecast-20-day-ema-to-act-as-key-support-zone-202602170603
