Dlaczego Flutterwave kupił Mono i co odblokowuje kontrola nad warstwą danych finansowych Afryki

Od momentu powstania w 2016 roku Flutterwave zbudowało swoją działalność, pomagając afrykańskim sprzedawcom akceptować płatności transgraniczne, głównie poprzez łączenie sieci kart płatniczych i lokalnych procesorów. Teraz najbardziej wartościowy startup Afryki chce kontrolować warstwę danych finansowych stojącą za tymi transakcjami i w tym celu przejął startup bankowości otwartej Mono.

Transakcja w całości oparta na akcjach, wyceniana na kwotę od 25 do 40 milionów dolarów, stanowi znaczącą konsolidację afrykańskiej warstwy infrastruktury finansowej, ponieważ gospodarka cyfrowa regionu odchodzi od starszych sieci kart płatniczych w kierunku systemów płatności powiązanych z bankami.

Zgodnie z umową Mono pozostanie niezależną jednostką, a dyrektor generalny Abdulhamid Hassan zachowa kontrolę nad codziennymi operacjami. Umowa nie obejmuje integracji operacyjnej, co oznacza, że Mono zachowa autonomię techniczną, korzystając jednocześnie z licencji Flutterwave i obecności w ponad 30 krajach. Flutterwave nie poinformowało natychmiast, czy transakcja wpłynie na stan zatrudnienia w Mono. 

Wyjście następuje po okresie konsolidacji, w którym Moni pozyskało 17,5 miliona dolarów od inwestorów, w tym Tiger Global i Target Catalyst. Pomimo statusu wiodącego gracza w bankowości otwartej, Mono poruszało się po rynku naznaczonym rozdrobnionymi standardami technologicznymi w lokalnych bankach i środowisku regulacyjnym, które często pozostawało w tyle za innowacjami technicznymi. 

Mimo to dołączenie do Flutterwave oznacza, że Mono zapewniło sobie ścieżkę skalowania, która unika tarć związanych z niezależną ekspansją regionalną i przeszkód w utrzymywaniu niestandardowych integracji w różnych systemach bankowych. 

Dla Flutterwave posiadanie danych stojących za przetwarzanymi płatnościami ma znaczenie strategiczne. Może ewoluować z procesora płatności w instytucję finansową zdolną do oferowania usług związanych z kredytami, a jednocześnie wzmacniać swój podstawowy stos płatności poprzez przelewy z konta na konto.

Mastercard, globalny procesor płatności, podobnie przejął Finicity za 825 milionów dolarów w 2020 roku, w ramach transakcji, która zintegrowała interfejsy API bankowości otwartej Finicity i dostęp do danych finansowych w czasie rzeczywistym z własną platformą bankowości otwartej. Po przejęciu Mastercard obsługuje obecnie pożyczki, ocenę ryzyka, weryfikację tożsamości i płatności bankowe. 

Super stos infrastruktury 

Transakcja oznacza wertykalną integrację warstw danych i rozliczeń na rynku afrykańskim. Flutterwave ewoluuje z bramy płatniczej w kompleksowego dostawcę stosu i wchłonie platformę Mono opartą na API do zarządzania weryfikacją tożsamości, dostępem do danych finansowych i płatnościami z konta na konto (A2A) w jednym produkcie.

Dwóch byłych pracowników Flutterwave, którzy rozmawiali z TechCabal i poprosili o zachowanie anonimowości, postrzega transakcję jako obronę przed wysokimi kosztami i wskaźnikami niepowodzeń związanymi z tradycyjnymi szlakami kart płatniczych. 

Podczas gdy międzynarodowe systemy kart, takie jak Visa i Mastercard, dominują na rynku globalnym, często mają trudności z lokalną relewatnością w Afryce ze względu na wysokie opłaty pośredników i opóźnienia w rozliczeniach, które mogą przekraczać 48 godzin. Infrastruktura Mono ułatwia bezpośrednie przelewy z konta na konto, które rozliczają się niemal natychmiast na lokalnych szlakach. 

Transakcje kartowe zazwyczaj obejmują wielu pośredników, w tym akceptantów, emitentów i switche, z których każdy pobiera część wartości transakcji. Flutterwave wykorzysta interfejsy API bankowości otwartej Mono, aby ominąć te przeszkody. 

Eliminowanie luk w zaufaniu za pomocą danych 

Posunięcie to zakład na przyszłość finansów afrykańskich, w której przelewy bankowe i dane w czasie rzeczywistym zastąpią wysokie opłaty i wskaźniki niepowodzeń kart kredytowych, według CEO Flutterwave Olugbengi 'GB' Agbooli.

„Płatności, dane i zaufanie nie mogą istnieć w silosach" – powiedział Agboola w oświadczeniu. Przyjęcie tego podejścia upraszcza typowe procesy wymagające przestrzegania przepisów, takie jak weryfikacja bankowa i kontrole tożsamości, które historycznie stanowiły wąskie gardła w onboardingu MŚP na dużą skalę. 

W momencie transakcji Mono umożliwiło ponad 8 milionów powiązań kont bankowych, docierając do około 12% populacji Nigerii posiadającej konta bankowe. Powstała pula około 100 miliardów punktów danych stała się zabezpieczeniem na rynku, na którym tradycyjne biura kredytowe rejestrują tylko niewielką część aktywności.

Strategia stablecoinów 

Strategiczny plan działania połączonego podmiotu obejmuje przypadki użycia stablecoinów umożliwionych przez bankowość otwartą. Stablecoiny stały się kluczowymi narzędziami dla afrykańskich przedsiębiorstw starających się zabezpieczyć przed zmiennością lokalnej waluty i radzić sobie z niedoborem dolarów amerykańskich. 

Raport Yellow Card z 2025 roku, panafrykańskiej platformy kryptowalutowej, ujawnił, że stablecoiny stanowiły 43% wszystkich transakcji kryptowalutowych w Afryce w 2024 roku. Nigeria prowadziła z prawie 22 miliardami dolarów w transakcjach między lipcem 2023 a czerwcem 2024 roku. 

Jednak płynność tych stablecoinów została dotknięta uciążliwymi systemami wejścia i wyjścia. Integracja interfejsów API Mono stworzyła ścieżkę do konwersji i rozliczania aktywów cyfrowych bezpośrednio na zweryfikowane konta bankowe. Oczekuje się, że usprawni to handel transgraniczny, głównie na korytarzach, gdzie system bankowości korespondenckiej jest nieefektywny. 

Przejęcie, pierwsze w Afryce w 2026 roku, stanowi interesujące wydarzenie płynnościowe i sygnalizuje dojrzałość sektora. Pierwsi inwestorzy Mono, w tym General Catalyst i Tiger Global, odnotowali zwrot do 20 razy większy niż ich inwestycja.