Cadence Design Systems (CDNS) Stock: Popyt na AI zwiększa przychody i backlog w Q1

TLDR

• Przychody Cadence w Q1 rosną, gdy popyt na projektowanie AI wzmacnia zaległości

• Akcje CDNS spadają przed rynkiem mimo silniejszego wzrostu przychodów w Q1

  

• Cadence podnosi prognozy na 2026 rok po tym, jak popyt na AI zwiększa wyniki Q1

• Zaległości Cadence osiągają 8 mld USD, gdy narzędzia AI napędzają szerszy wzrost biznesu

• Cadence rozszerza platformę projektowania AI wraz z poprawą zysków i marż

Cadence Design Systems (CDNS) odnotowało silniejsze przychody w pierwszym kwartale, gdyż popyt na narzędzia do projektowania układów scalonych związane z AI zwiększył zaległości i prognozy. Akcje CDNS zamknęły się wyżej na poziomie 336,54 USD, wzrastając o 1,10%, zanim słabość przed rynkiem obniżyła je do 334,63 USD, czyli o 0,61%. Wyniki wykazały szeroki wzrost w segmentach oprogramowania, sprzętu, IP oraz projektowania systemów.

Cadence Design Systems, Inc., CDNS

Przychody Cadence Rosną Dzięki Popytowi na Projektowanie AI

Cadence odnotowało przychody w pierwszym kwartale 2026 roku na poziomie 1,474 mld USD, w porównaniu z 1,242 mld USD rok wcześniej. Wzrost odzwierciedlał silniejszy popyt na narzędzia do automatyzacji projektowania elektronicznego na rynkach projektowania układów scalonych i systemów. Jednak akcje wykazały wczesną presję po zysku z poprzedniej sesji.

Marża operacyjna GAAP osiągnęła 29,3%, nieznacznie powyżej 29,1% w tym samym kwartale ubiegłego roku. Marża operacyjna non-GAAP wzrosła do 44,7%, w porównaniu z 41,7% w Q1 2025. Wyższa marża świadczyła o lepszej realizacji i korzystniejszym miksie przychodów.

Rozwodniony zysk na akcję według GAAP wzrósł do 1,23 USD z 1,00 USD rok wcześniej. Rozwodniony zysk na akcję non-GAAP zwiększył się do 1,96 USD z 1,57 USD. Tym samym Cadence osiągnęło wzrost zarówno przychodów, jak i zysków.

Silne Zaległości Wspierają Prognozy na 2026 Rok

Cadence zakończyło kwartał z zaległościami na poziomie 8,0 mld USD. Firma oczekuje również przychodów w wysokości 4,0 mld USD z pozostałych zobowiązań do realizacji w ciągu następnych 12 miesięcy. Te zaległości zapewniają firmie lepszą widoczność przyszłego popytu.

Kierownictwo podniosło prognozę przychodów na 2026 rok do 17% wzrostu rok do roku w punkcie środkowym. Cadence oczekuje teraz rocznych przychodów między 6,125 mld USD a 6,225 mld USD. Firma oczekuje marży operacyjnej non-GAAP między 43,5% a 44,5%.

Firma oczekuje również rozwodnionego zysku na akcję według GAAP między 4,39 USD a 4,49 USD. Rozwodniony zysk na akcję non-GAAP powinien kształtować się między 7,85 USD a 7,95 USD. W związku z tym Cadence weszło w pozostałą część 2026 roku z solidniejszymi oczekiwaniami dotyczącymi zysków.

Premiery Platform AI Napędzają Ekspansję Biznesową

Cadence uruchomiło AgentStack w trakcie kwartału jako część swojego portfolio projektowego opartego na AI. Framework wspiera wymianę wiedzy w ramach procesów projektowania układów scalonych, 3D-IC i systemów. Ponadto łączy szersze narzędzia projektowe Cadence w jedną strukturę operacyjną.

Firma uruchomiła również ViraStack dla projektowania analogowego i niestandardowego. Wprowadziła InnoStack do cyfrowej implementacji i weryfikacji. Wraz z ChipStack, Cadence obejmuje teraz więcej etapów projektowania układów scalonych.

Przychody z podstawowego EDA wzrosły o 18% rok do roku dzięki silniejszemu przyjęciu przez klientów. Sprzęt osiągnął również rekordowy kwartał, wspierany przez popyt związany z AI i obliczeniami wysokiej wydajności. Przychody z IP wzrosły o 22%, podczas gdy przychody z projektowania systemów i analizy zwiększyły się o 18%.

The post Cadence Design Systems (CDNS) Stock: AI Demand Lifts Q1 Revenue and Backlog  appeared first on CoinCentral.