A16z : Les Agents d'IA et la Finance On-Chain Sont Sur le Point de Tout Transformer

A16z crypto, un fonds de capital-risque d'Andreessen Horowitz (a16z), a déclaré qu'il s'attend à ce que plusieurs thèmes liés aux cryptomonnaies gagnent en importance en 2026, tout en citant les développements concernant les stablecoins, la tokenisation des Real-World Assets, l'infrastructure bancaire, l'authentification des Agents d'IA, les technologies de confidentialité et les marchés de prédiction.

Dans son dernier article, l'entreprise a indiqué que les stablecoins ont traité un volume de transactions estimé à 46 billions de dollars l'année dernière, dépassant même les principaux réseaux de paiement. Mais la connexion des dollars numériques aux rails financiers existants reste un problème non résolu.

Principaux thèmes Crypto pour 2026

Selon le rapport, de nouvelles startups construisent des rampes d'accès on-chain et off-chain qui relient les stablecoins aux systèmes de paiement locaux, aux réseaux régionaux basés sur QR, aux rails de règlement en temps réel et aux outils pour marchands, permettant aux dollars numériques de circuler plus facilement dans les paiements quotidiens. A16z a déclaré que ces intégrations pourraient soutenir de nouveaux cas d'utilisation tels que la paie transfrontalière instantanée et l'acceptation directe par les marchands sans comptes bancaires.

Le rapport a également souligné l'intérêt croissant des banques, des entreprises fintech et des gestionnaires d'actifs pour mettre des actifs traditionnels on-chain, mais a déclaré que de nombreux efforts de tokenisation reproduisent encore les structures financières existantes. Il a évoqué des instruments synthétiques tels que les contrats à terme perpétuels comme étant plus faciles à mettre en œuvre et capables d'une liquidité plus profonde, ajoutant que "la perpification versus la tokenisation" restera une question importante à mesure que davantage d'actifs arrivent on-chain.

L'émission de stablecoins a également augmenté en 2025, et A16z a prédit que 2026 verrait davantage d'origination on-chain de produits de crédit plutôt que d'émission off-chain convertie ultérieurement en tokens. L'entreprise a déclaré que les banques continuent de s'appuyer sur des systèmes centraux hérités construits il y a des décennies et a soutenu que les stablecoins, les dépôts tokenisés, les bons du Trésor tokenisés et les obligations on-chain permettent aux institutions de lancer de nouveaux produits sans remplacer l'infrastructure vieillissante.

Dans ses perspectives sur l'automatisation, le rapport a indiqué qu'un passage vers des systèmes basés sur l'intention et des Agents d'IA nécessitera des paiements qui se déplacent à la vitesse d'Internet, soutenus par des outils de règlement programmables tels que x402. Cela pourrait transformer le transfert de valeur en une fonction réseau native plutôt qu'en une couche opérationnelle distincte.

Marchés de prédiction, DeFi et oracles LLM

Le rapport a également prédit un accès plus large aux outils de gestion de patrimoine, car les actifs tokenisés, les stablecoins et les mécanismes d'allocation DeFi permettent des ajustements de portefeuille plus rapides, y compris l'accès aux actifs des marchés privés traditionnellement limités aux investisseurs institutionnels.

Sur l'identité, A16z a déclaré que les agents non humains sont désormais plus nombreux que les employés humains dans les services financiers et a soutenu que des identifiants cryptographiquement signés, décrits comme "Know Your Agent", seront nécessaires pour que les agents puissent effectuer des transactions. Le rapport a indiqué que les systèmes d'IA sont de plus en plus utilisés pour des tâches de recherche et a prédit que les flux de travail multi-agents auront besoin de mécanismes d'attribution et de compensation que les systèmes blockchain pourraient soutenir.

A16z estime que la montée des Agents d'IA a perturbé le modèle économique du web ouvert en extrayant des informations sans soutenir les revenus basés sur la publicité, et a ajouté que des systèmes de compensation en temps réel basés sur l'utilisation, potentiellement utilisant des micropaiements crypto, pourraient être nécessaires.

Sur la confidentialité, le fonds de capital-risque a déclaré que les chaînes avec une confidentialité intégrée pourraient gagner des effets de réseau plus forts car le passage entre environnements privés et publics risque d'exposer les métadonnées. Le rapport a également prédit une attention accrue sur les réseaux de messagerie décentralisés et résistants aux quantiques et a décrit les "secrets-as-a-service" comme un cadre nécessaire pour appliquer les règles d'accès aux données on-chain.

Le rapport a indiqué que les récentes exploitations DeFi montrent que les pratiques de sécurité actuelles restent largement au cas par cas, et que le secteur devra passer à la démonstration de propriétés à l'échelle du système et à leur application au moment de l'exécution. Il a également noté que les marchés de prédiction devraient lister beaucoup plus de contrats, ce qui pourrait soulever des questions sur la façon de déterminer les résultats, et de nouveaux mécanismes de gouvernance décentralisés et des oracles basés sur LLM seront proposés pour aider à résoudre les événements contestés.

L'article A16z: Les Agents d'IA et la finance On-Chain sont sur le point de tout remodeler est apparu en premier sur CryptoPotato.